VETOQUINOL - Document d'Enregistrement Universel

6 Notes annexes aux états financiers consolidés COMPTES CONSOLIDÉS 143 Vetoquinol • Document d’enregistrement universel 2019 • Rapport financier 6.5.7.2 Business combinations intervenu en 2019 Vetoquinol a acquis le 15 avril 2019 Clarion Biociências, laboratoire vétérinaire brésilien situé dans l’état de Goiás. Fondé en 1998, Clarion Biociências développe, fabrique et distribue des médicaments et des produits non médicamenteux principalement à destination du marché des animaux de rente. Le laboratoire dispose grâce à sa position géographique au cœur de l’élevage bovin brésilien de solides positions dans cette espèce qui représente plus de 50 % du marché de la santé animale au Brésil, avec une très forte présence dans les antiparasitaires internes et externes. Clarion Biociências emploie près de 200 collaborateurs dont une force de vente de 70 personnes. À travers cette acquisition, le Groupe Vetoquinol renforce significativement le périmètre de ses activités au Brésil, 3 e  marché mondial de la santé animale. Au 31 décembre 2019, l’affectation du prix d’acquisition est en cours ; hors les éléments d'actifs et de passifs facilement identifiables (actifs corporels, stocks, créances et dettes) l'ensemble de l'écart d'acquisition est comptabilisé dans le Goodwill. Concernant les titres restant à acquérir (10 % du capital), le Groupe a contracté avec les actionnaires minoritaires un Put/Call en vue de prendre 100 % du capital d'ici fin 2022. Ce Put/Call est estimé à 5,6 M€ à fin décembre 2019. En milliers d’euros TOTAL Prise de la participation majoritaire dans Clarion 51 978 Valorisation du Put/Call lié à l'acquisition ultérieure des titres Clarion 5 606 VALEUR DES ACTIFS ET DES PASSIFS IDENTIFIÉS AU JOUR DE L'ACQUISITION 4 981 Écarts de conversion (2 687) GOODWILL AU 31/12/2019 49 915 6.5.7.3 Rapprochement du coût d'acquisition avec le décaissement mentionné dans le TFT En milliers d’euros TOTAL Décaissement complémentaire lié à l'acquisition des produits de la société Vetcom - Prise de participation majoritaire dans FarmVet 3 734 Actif de trésorerie présent chez FarmVet à la date d'acquisition 8 VALEUR INSCRITE DANS LE TFT AU 31/12/2018 3 726 Prise de participation majoritaire dans Clarion 51 978 Actif de trésorerie présent chez Clarion à la date d'acquisition 15 Écart de conversion entre le taux d'acquisition et taux moyen lié à l'acquisition de Clarion (1 513) Décaissement complémentaire lié à l'acquisition des produits de la société Vetcom 350 VALEUR INSCRITE DANS LE TFT AU 31/12/2019 50 801